株トーク:検証 高配当投資



最近ネットでインデックス投資派VS高配当投資派の議論があったの
と言っても高配当投資派からの反論も特になくて、議論って言えるのかも微妙だけど



それだと一方的に絡んでるだけだよ



最近はインデックス投資の人達が増えてきたよね?
投資信託編でもインデックス投信を推していたし



「投資の最適解はインデックス投資」って言われているからね
効率重視ならインデックス投資が正解って高配当投資家も理解してるんだよ



じゃあどうして効率の悪い高配当投資を続けているの?



高配当投資の方が楽しめるから
銘柄を選ぶ楽しみとか、配当をもらう楽しみとか

だから今回のは、ガチ勢に絡まれるエンジョイ勢って見え方もできるね
「早く効率的に結果を出すことが目的なのだから、楽しさなんて必要ない」って言われているように感じるわけね



それも一つの正解だけど、押し付けられるのはいい気分じゃないね
でも実際のところどうなの?
インデックス投資と高配当投資ってどっちが勝ってるの?



気になるよね
そこで3年前、投資雑誌zaiでお勧めされた高配当銘柄がどうなったかを検証してみたの



へぇ
どうなったの?



まず検証する前に仮説を立ててみたの
「良い高配当株を買っていれば間違いはない」
ちなみに良い高配当銘柄は
1、東証一部
2、配当を下げない
3、業績が安定している
4、知名度がある



なるほど



ちなみに3年前に配当利回りランキング1位だったのはKG情報(2408)
投資雑誌でもお勧めされてたよ



それでどうなったの?


KG情報 (2408)
株価 829円→289円(-540円)
配当 41.9円(5.05%)→10円(4.68%)




2017年以降の業績は悲惨だよ
新興株の高配当株は手を出すのは勇気がいるね
あと、当時話題だったのは日産自動車


日産自動車 (7201)
株価 1080円→424円(-656円)
配当 48円(4.44%)→0円




これは説明するまでもないかな
社長のゴーンさんが逮捕、大赤字になって無配に転落




ニュースになってたね




じゃあ、ここから本番
3年前のおすすめ高配当銘柄とその後をまとめて紹介するよ


3年前(2017年6月5日時点)のおすすめ高配当株
※買い判断、強~買
※配当金は2017年実績と2020年7月現時点の配当予想


積水ハウス (1928)
株価 1954円→2,098円(+144円)
配当 64円(3.27%)→86円(4.10%)


ブリヂストン (5108)
株価 4843円→3419円(-1424円)
配当 150円(3.09%)→160円(4.68%)


ENEOS (5020)
株価 487円→392円(-95円)
配当 18円(3.69%)→22円(5.61%)


伊藤忠 (8001)
株価 1596円→2392円(+796円)
配当 55円(3.46%)→88円(3.67%)


丸紅(8002)
株価 684円→511円(-173円)
配当 23円(3.36%)→15円(2.93%)


りそなHD(8308)
株価 583円→372円(-211円)
配当 19円(3.25%)→21円(5.64%)


住友商事(8053)
株価 1460円→1262円(-198円)
配当 50円(3.42%)→70円(5.55%)


ヤマダ電機(9831)
株価 587円→483円(-104円)
配当 13円(2.2%)→10円(2.07%)





ほとんどがマイナスだ
でも今はコロナショック後だから仕方ないか

ちなみに日経平均はどうなってるの?


日経平均
20,170円→22,751円(+2581円)




えぇっ!
高配当株、ものすごい負けてる⁉
増配までしてるのに



検証で分かったことは
〇配当利回りは株価の下支えにはならない
〇大型株の減配リスクは比較的少ない
〇3年前の高配当銘柄上位は4%台、現在は5~6%台



ちなみに今一番高い配当利回りのJTは?


(買い判断、中)
JT(2914)
株価 4184円→1909円(-2275円)
配当 140円(3.34%)→154円(8.06%)




配当は上がっているのに株価は3年前の半分以下!?




記念配でもないのに利回り8%はすごいね



それで今後の投資法はどうするの?
高配当投資を続ける?



もちろん続けるよ
インデックス投資は毎月2万円はイデコで積み立ててる
基本は高配当投資、一部をインデックス投資、配当金で補填できる範囲でリスクを取った投資
いろいろ組み合わせて分散投資してる



そっか
一つの投資法にこだわらなくてもいいんだ



日経平均が今後も上がり続けるっていう未来も想像しづらいしかな
米国株もトランプさんが大統領を続けるかどうかで暴落する可能性もあるし
今はあまり買いたいと思えないんだよねぇ

どうなるかわからないものに投資するより、情報が出ている日本株に投資する方が自分自身が納得できるというか



なるほど



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